程序化交易的利与弊客观评析与投资策略
程序化交易正逐步走进我们的视野，未来国内期货市场中其占比或将持续提升。社会发展与科技进步要求我们不断学习，才能把握先机。近期通过对程序化交易的学习与了解，我形成了一些认识，在此与大家交流分享。
期货分析方法大致分为基本面分析和技术分析，其中技术分析又可分为系统性交易与主观性判断交易。
系统性交易方法是指交易者完全依据电脑提供的信号执行每一笔交易，信号出现即执行，不掺杂个人情绪。这种方式能够有效排除情绪干扰，实现严格的纪律性操作。
主观性判断交易系统包括直觉性交易和主观性判断系统交易。
直觉性交易主要依赖经验、盘感和信息等因素判断行情，因此难以在电脑上量化指标，也难以设定为程序化交易。
主观性判断系统交易中，使用者可以选择接受或拒绝某些信号，将信号视为参考，自行判断是否执行。尤其在价格出现延伸走势后，一些人运用价格形态作为工具，由于难以程序化，这类系统必然包含较多主观判断。
由此可见，程序化交易仅是期货分析方法中的一种，不应过分夸大其作用，也不能认为它是稳定盈利的唯一途径。程序化交易通过概率与资金管理实现长期稳健的复利增长，其特点是低速稳健。网上流传的夸张收益往往是数据失真或过度优化的结果，是对特定品种与时段走势的拟合。当然，程序化交易也有其优势。在此浅谈一些体会。
程序化交易的优点：
一，使用程序化交易可以在交易过程中有效克服人性的弱点，这是其最大优点，也是许多人青睐它的原因。情绪化、贪婪、恐惧、犹豫不决等因素常使人在关键时刻改变计划。程序化交易通过事先设定规则，由电脑严格执行，几乎可以做到百分之百的知行合一，从而将人从盘面的辛劳中解脱出来，实现更轻松的交易与生活。
二，程序化交易能够突破人的生理极限。电脑的反应速度远快于人类，尤其在多品种组合交易时，电脑可以同时处理多个品种的信号，而人工难以兼顾。这有助于分散风险，让交易者远离盘面，享受生活。类似在进行平台选择时，也需要找到适合自身需求的工具，正如在xm外汇开户过程中需要综合考量各项功能与服务一样。
程序化交易的缺点：
一，只有系统性交易者才能使用程序化交易，其他类型的交易方法难以程序化，这限制了一部分人的使用。
二，程序化交易系统并非永远有效，特定时期可能出现问题。有人过分神化程序化交易，也有人完全否定其价值。正确态度是将其视为工具，其效果取决于设计者的水平。程序化交易系统是交易理念与经验的集成，但没有任何方法能永远适用，设计者需不断学习与调整。
三，目前程序化交易的技术门槛较高，难以实现平民化。国内一些软件平台在反映交易者思路方面仍有局限，如同在xm外汇开户时需要选择功能完善的平台一样，编写程序需要一定技术深度，许多人难以掌握。一套长期稳定的系统不仅涉及交易信号，还包括资金管理、头寸管理和多重策略叠加等复杂要求。
综上所述，程序化交易只是期货交易中的一种工具，无法改变市场盈亏格局。多数程序化交易系统也难以实现稳定盈利。我们应客观看待这一工具，思考如何善用其优势，为自己创造更好的交易体验。就像进行xm外汇开户时选择适合的平台，关键在于如何利用工具的特性来服务自身的需求。